档案库 · 金融科技 · 产品决策 · 2017–2021
Cowrywise押注尼日利亚人愿从100奈拉起投；到2021年已有22万用户
尼日利亚财富应用Cowrywise让任何人从100奈拉起投国库券和共同基金；到2021年初已有22万用户，并获得由Quona领投的300万美元融资。
Cowrywise
做的是什么生意
Digital wealth management for the Nigerian mass market: goal-based savings, treasury bills and mutual funds on mobile, with minimums from N100 ($0.25) and free advisory.
启动资金：$3M pre-Series A led by Quona Capital (2021); earlier $500K+ in equity and grants
起因
Razaq Ahmed, an investment analyst at Meristem, noticed that Nigerian wealth managers served the top 1% and could not scale products to millions, while banks paid roughly 3–5% on savings. In 2017 he co-founded Cowrywise with CTO Edward Popoola as a Y Combinator-backed startup to democratize savings and investment for digitally connected Nigerian millennials and the middle class.
经过
Cowrywise first tried distributing through telecom operators, but the project became expensive and telcos demanded cutthroat prices, so the founders pivoted to building on existing payment infrastructure such as Flutterwave and Paystack. Its first products were treasury-bill savings yielding 10–15%, then 19 mutual funds from five asset managers with minimums of N100. After a September 2020 trust crisis triggered by a customer's complaint on Twitter, the company responded with transparency and service, growing from about 2,000 users in year one to more than 220,000 by January 2021.
结果
On 2021-01-28 Cowrywise announced a $3M pre-Series A led by Quona Capital — the fintech-focused investor's first Nigerian investment — with Tsadik Foundation, Gumroad CEO Sahil Lavingia and a syndicate of Nigerian angels participating, to expand products, onboard more fund managers and build out its investment management infrastructure.
背景
Cowrywise是尼日利亚数字财富管理初创公司，2017年由Razaq Ahmed和Edward Popoola创立。当时，Ahmed是Meristem的投资分析师，他注意到该国投资公司只关注最富有的1%，无法将产品扩展到数百万尼日利亚人，而银行仅支付约3–5%的储蓄利率。他的赌注是，一旦产品提供比银行更高的收益率且完全在手机上操作，从未投资过的数字尼日利亚人将从100奈拉起投。
公司最初的配送构想——与电信运营商合作覆盖数百万用户——因高昂的交易和残酷的佣金而破灭，因此Cowrywise转向基于支付基础设施（如Flutterwave和Paystack）发展。它推出了收益率10–15%的国库券储蓄产品，随后上架了来自五家资产管理公司的19只共同基金，覆盖尼日利亚所有共同基金的20%以上，并允许用户以100奈拉（0.25美元）起投。
增长随之而来：从第一年的约2000名用户到2021年1月超过22万，即使经历了2020年9月的一次信任危机，当时一位客户在媒体报道资金被窃后公开投诉沟通不畅。2021年1月28日，该初创公司宣布获得由Quona Capital领投的300万美元Pre-A轮融资，这是Quona在尼日利亚的首笔投资，Sahil Lavingia、Tsadik Foundation和尼日利亚天使投资者参与其中——这验证了一个面向大众市场的财富押注，TechCrunch估计该市场规模约为30亿美元。
这件事要成立，得有什么
- 市场数学不对称：尼日利亚约有4500万个银行账户，但银行仅支付3-5%的储蓄利率，而积极投资共同基金的尼日利亚人只有约50万。
- 该产品颠覆了财富管理的经济学：100奈拉的起投门槛和10-15%收益率的国库券，使投资对忽视的千禧一代变得触手可及。
- 电信分销因价格问题失败，因此Cowrywise建立在Flutterwave和Paystack等支付路线上，在用户已经使用的支付流程中提供服务，而不是发明新的分销渠道。
- 2020年的资金被盗投诉考验了信任，这是储蓄产品的核心资产；透明的服务将事件转化为增长动力，用户从2000人增加到22万以上。
可借鉴之处
现有玩家因规模而错失大众市场；制胜的切入点是一款移动产品，起投门槛低于银行、收益率高于银行，并通过人们已经使用的支付通道分销。
后续进展
截至2021年1月28日，Cowrywise正在扩展而非出售或关闭：Quona领投的融资将用于新产品、引入更多基金公司以及建立自己的投资管理基础设施。拥有超过22万用户，而当时尼日利亚积极投资共同基金的人数约50万，银行账户数千万，创始人认为大众化押注的大部分潜力仍在前方，在一个TechCrunch估计约30亿美元的市场中。
资料来源
- Nigeria's Cowrywise raises $3M pre-Series A to scale its wealth management platform
- Nigerian wealth management platform Cowrywise raises $3m funding
发现哪里写错了？告诉我们。
轮到你了
你刚读完一家。说说你在做什么，看看谁在赌同一件事。
免费账号 · 3 次免费提问 · 不用绑卡