Plaid的开放银行押注获得回报：CFPB的1033规则锁定数据权利

将消费者银行账户连接至金融应用——提供链接、数据访问、身份验证和支付服务——作为数千家银行与Chime、Robinhood和SoFi等金融科技公司之间的API层。

美国消费者应享有移动自己银行数据的合法权利——而拥有银行与应用之间API层的初创公司将成为这一权利的收费站。

Plaid由Zach Perret和William Hockey于2012年创立，通过API（必要时辅以屏幕抓取）将银行账户连接至应用。其梦想是实现开放银行，但障碍在于美国法律未赋予消费者明确的权利来获取自身金融数据。2021年1月，向Visa出售公司（交易额53亿美元）的计划因美国政府干预而告吹，Plaid保持独立。

2021年4月，Plaid完成了4.25亿美元的D轮融资，估值134亿美元，随后继续为监管时刻做准备。2024年10月22日，CFPB最终确定了第1033条规则：银行、信用卡发行机构和支付应用必须通过API免费提供消费者的金融数据，最大型机构需在2026年4月1日前合规。Plaid已推出合规组件——授权与同意工具、记录保留、风险管理、FDX对齐的开放金融套件——并表示其网络中80%已使用API或承诺使用API。

仍在运营并扩展：2025年4月，Plaid以61亿美元估值出售5.75亿美元普通股，由富兰克林邓普顿领投，表示2025年不会上市。2024年营收增长超过25%，公司称接近持续盈利，2026年4月开始的1033合规期限现正推动需求。

Plaid押注于尚不存在的合法权利：它花费十年建立银行数据基础设施，基于美国开放银行终将立法的假设。

当规则最终到来时，Plaid已处于合规状态：授权、同意、记录保留和API为先的数据访问是其产品，而非临时抱佛脚。

幸免于失之交臂至关重要：2021年失去53亿美元Visa收购使Plaid保持独立，得以顺势而为1033浪潮，尽管2025年的融资轮以61亿美元估值进行，低于2021年的峰值。

规则也带来风险：银行在规则公布后数小时内起诉CFPB，CFPB于2025年8月开启重新审议——法律不确定性是押注监管顺风的代价。

当规则最终落地时，始终为之准备的初创公司获胜：Plaid将十年对美国开放银行的等待转化为API基础设施，而1033规则如今使其成为合规路径。

截至2026年9月，Plaid仍为私有且正迈向IPO：2025年4月以61亿美元估值融资5.75亿美元（投资方包括富兰克林邓普顿、富达和贝莱德等），2024年营收增长超25%，并推迟了2025年IPO。首个1033合规期限——2026年4月1日，针对最大型机构——现已过去，较小机构期限至2030年；CFPB亦于2025年8月开启规则重新审议，银行团体在法庭上提出质疑，因此监管基础虽已确立但存有争议。