Ayar Labs의 패키지 내 광(光) 베팅: 최초의 UCIe 광 칩렛, 8억 7천만 달러 조달

Ayar Labs는 AI 시스템용 공동 패키징 광학(co-packaged optics)을 만든다. GPU와 가속기 옆의 멀티 칩 패키지 내부에 위치하는 TeraPHY 광 I/O 칩렛으로, SuperNova 외부 광원으로 구동되며, 구리 인터커넥트를 빛으로 대체하여 칩이 밀리미터에서 킬로미터 거리에 걸쳐 전력의 일부만으로 통신할 수 있게 한다.

칩 패키지 내부의 빛이 AI 스케일업을 위한 구리와 플러거블 광학을 대체할 것이며, UCIe 표준에서 최초가 됨으로써 Ayar가 기본 공급업체가 될 것이라는 베팅이다.

Ayar Labs는 2015년 산호세에서 설립되었으며, 마이크로프로세서에 포토닉스를 내장하는 것을 목표로 한 MIT, UC 버클리, 콜로라도 볼더 대학 간의 10년에 걸친 DARPA 지원 연구 협력에서 출발했다. 2023년 12월 CEO가 된 공동 창업자 Mark Wade는 회사가 공동 패키징 광학의 잠재력을 일찍 인식했다고 말했다. 초기 응용 분야는 국방과 항공우주였으나, AI 붐이 시장을 데이터 센터로 옮겼고, 그곳에서 GPU 간 구리 링크의 전력 및 대역폭 한계가 병목이 되었다. Lockheed Martin은 2020년 회사에 투자했고, GlobalFoundries는 초기 파트너로 합류했다.

AI 스케일업 아키텍처가 전기 인터커넥트를 압박하면서 회사의 베팅은 신뢰를 얻었다. 2024년 12월 Ayar는 Advent Global Opportunities와 Light Street Capital이 주도하고 AMD Ventures, Intel Capital, NVIDIA가 참여한 1억 5,500만 달러의 시리즈 D를 마감하여 총 조달액이 3억 7,000만 달러가 되었다. 샌프란시스코에서 열린 OFC 2025에서 업계 최초의 UCIe 광 인터커넥트 칩렛을 발표했다. 이는 16파장 SuperNova 광원으로 구동되는 8 Tbps TeraPHY 광 I/O 칩렛으로, 실리콘 포토닉스를 CMOS 제조와 결합하여 GPU와 가속기가 하나의 큰 시스템으로 통신할 수 있게 한다. Jabil은 페타비트 규모 대역폭을 겨냥한 64개 SuperNova 광원을 갖춘 모듈을 선보였다.

Ayar는 컴퓨팅이 아니라 데이터 이동에 베팅했다. 전력을 많이 소모하는 구리 링크가 광학을 패키지 내부로 밀어넣을 것이므로, 회사는 10년 동안 그것을 제조 가능하게 만드는 데 시간을 썼다.

독점 박스가 아니라 표준을 지지했다. 최초의 UCIe 광 칩렛을 만든 것은 어떤 벤더의 설계든 이를 채택할 수 있게 했고, 그래서 칩 제조사 AMD, Intel, NVIDIA가 모두 투자했다.

실제 팹과의 근접성이 중요했다. GlobalFoundries와 Intel Foundry 같은 파트너와 함께 CMOS 라인에서 실리콘 포토닉스를 구현함으로써 물리학적 아이디어를 업계가 실제로 구매할 수 있는 칩으로 바꿨다.

타이밍 논리가 마침내 성과를 냈다. AI가 전력 제약 데이터 센터로 이동하면서 Nvidia 자체의 포토닉스 추진이 공동 패키징 광학 인프라를 핵심으로 만들었고, Ayar는 먼저 확장하기 위해 5억 달러를 조달했다.

올바른 인터페이스 베팅에 대한 10년의 인내는 병목이 도래할 때 성과를 낸다. Ayar의 공동 패키징 광학은 AI가 구리의 전력 장벽에 부딪힌 바로 그때 준비되어 있었고, 그래서 칩 거인들이 그들을 지원했다.

2026-03-03 기준 Ayar는 엑시트가 아니라 확장 중이었다. Neuberger Berman이 주도한 5억 달러의 시리즈 E는 기업 가치를 37억 5,000만 달러로 평가했고, 총 조달액은 8억 7,000만 달러로, 대량 생산, 테스트 역량, 대만 신주(Hsinchu) 신규 사무소, 두 배로 확장된 산호세 본사에 배정되었다. Ayar는 구리 대안 대비 와트당 컴퓨팅 처리량이 4배에서 20배라고 주장한다. 미해결 질문은 남아 있다. 실리콘 포토닉스는 이전에도 과도한 약속을 한 적이 있고, 대량 생산은 입증되지 않았으며, 경쟁자들(Celestial AI, Lightmatter, Lumentum, Coherent)이 같은 소켓을 추격하고 있다. 누가 먼저 대량 출하하느냐가 성과를 결정한다.