Addi apuesta por el crédito en el checkout para reemplazar el fiado con avalistas en Colombia; US$100M, licencia bancaria

Fintech colombiana de BNPL: crédito en cuotas instantáneo en el checkout de tiendas físicas y comercio electrónico —normalmente planes a tres meses sin intereses— que luego añadió un marketplace y avanza hacia una licencia bancaria.

Que los colombianos tomarían crédito en cuotas instantáneo en el checkout en lugar del fiado con avalistas, y que el BNPL podría crecer de las tiendas al comercio electrónico y luego a un banco completo.

US$2,3M de capital semilla de Monashees, a16z y Village Global (2018), US$1,5M internos, US$12,5M liderados por a16z (abril de 2019); US$140M de Serie B (2021); US$86M en marzo de 2024 (US$36M de capital de Union Square Ventures, a16z y GIC, más US$50M de deuda de Goldman Sachs); línea de crédito de US$100M de Victory Park Capital (noviembre de 2024).

Fundada en Bogotá en septiembre de 2018 por Santiago Suarez, exejecutivo de Lending Club y J.P. Morgan, y su amigo de la infancia Elmer Ortega. Suarez creció entre las tiendas de sus padres y sabía lo oneroso que era el crédito de tienda en Colombia; los dos constituyeron la empresa el mismo mes en que recaudaron US$2,3M de Monashees, a16z y Village Global, y lanzaron el 22 de febrero de 2019.

En pocos meses Addi había originado 10.000 prestatarios con un promedio de unos US$500, y a16z lideró una ronda de US$12,5M en abril de 2019. El BNPL se globalizó en 2021 y la Serie B de Addi alcanzó US$140M en septiembre. En marzo de 2024 recaudó US$86M (US$36M de capital de Union Square Ventures, a16z y GIC; US$50M de deuda de Goldman Sachs) para seguir enfocándose en Colombia, afirmando solo un 1% de préstamos con más de tres meses de mora, más de 13.500 comercios (frente a 1.000 en 2021), un crecimiento de clientes del 60% en 2023 y US$413M en ventas de comercios. Para noviembre de 2024 Addi había alcanzado la rentabilidad, obtenido aprobación regulatoria para convertirse en banco y lanzado un marketplace que superó los 500 comercios y las 20.000 transacciones mensuales.

Sigue operando y escalando: a noviembre de 2024 Addi era rentable, tenía licencia bancaria y había asegurado una línea de crédito de US$100M de Victory Park Capital para financiar originaciones de crédito en Colombia, pivotando del BNPL puro hacia una plataforma más amplia de pagos, compras y banca.

El dolor era vívido: el crédito de tienda colombiano requería que tres personas avalaran a un prestatario, así que reemplazar ese proceso con una decisión de checkout en segundos era una cuña de producto clara.

La distribución siguió al comercio: empezar donde ocurría el 90% del retail —las tiendas físicas— convirtió a los minoristas en el canal en lugar de la adquisición pagada de consumidores.

La calidad crediticia se mantuvo: el modelado avanzado de solvencia mantuvo los préstamos con más de tres meses de mora en solo un 1%, haciendo la cartera financiable por crédito privado.

El objetivo final se amplió: la rentabilidad y una licencia bancaria convirtieron un producto de checkout en una plataforma, financiando su siguiente etapa sin más dilución de capital.

Competir en el momento de la compra, no en la categoría de producto: reemplazar un proceso de crédito lento y humillante en el checkout hizo del BNPL la cuña y de los comercios el canal de distribución.

A septiembre de 2026 Addi está activa y escalando en Colombia: rentable desde 2024, con aprobación regulatoria para operar como banco, una línea de crédito de US$100M de Victory Park Capital (noviembre de 2024) para financiar originaciones de crédito al consumidor, y un marketplace que genera más de 20.000 transacciones mensuales. La empresa ha evolucionado del puro comprar ahora y pagar después hacia una plataforma más amplia de pagos, compras y banca, manteniendo el BNPL como su producto central de checkout.