MoneyOwl, le conseiller robotique « bionique » de NTUC, cesse son activité après cinq ans

Un conseiller financier « bionique » combinant des portefeuilles robotisés et une planification financière humaine pour le grand public de Singapour.

Que les Singapouriens du grand public paieraient pour une planification financière complète et subventionnée — testaments, assurances, investissements — auprès d'un conseiller alliant robot et humain.

10 millions de dollars singapouriens de capital social initial libéré par NTUC Enterprise (60 %) et Providend (40 %) ; 12 millions de dollars singapouriens d'ici 2023.

Créé par NTUC Enterprise en 2018 en tant qu'entreprise sociale censée devenir autosuffisante, absorbant l'activité DIYInsurance de Providend.

A atteint une base de contacts de 91 000 personnes et 45 000 comptes, avec 23 000 inscrits à l'un des quatre services ; Providend a cédé sa participation de 40 % en 2022 ; les efforts pour vendre l'activité ou trouver des partenaires ont été entravés par le modèle d'entreprise sociale.

Cessation d'activité annoncée le 31 août 2023 ; les activités d'investissement et d'assurance sont transférées à iFast Financial ; 7 des 40 salariés passent chez le repreneur, les autres sont licenciés.

Seul un titulaire de compte sur dix aurait payé pour quoi que ce soit — la planification était appréciée mais pas achetée.

Le modèle tarifaire d'entreprise sociale ne laissait aucune marge pour couvrir l'acquisition de clients, la technologie et les conseillers salariés.

Les sorties par vente ou partenariat étaient limitées par le modèle lui-même, selon l'examen.

L'ensemble des concurrents le prouve : Endowus, avec une mission similaire, a encore perdu 26,7 millions de dollars singapouriens en un an et a eu besoin de capitaux frais.

« Un manque dans le marché, mais pas de marché pour ce manque » : le besoin ne équivaut pas à la volonté de payer, surtout lorsque la mission fixe le prix du service en dessous de ce qu'il coûte.

Au 31 août 2023, les clients effectuent leurs transactions sur le portail de MoneyOwl jusqu'au 24 octobre et passent à iFast à partir du 25 octobre ; les frais de portefeuille et l'accès aux fonds DFA sans commission de suivi se poursuivent. Les salariés licenciés reçoivent des indemnités conformes aux normes du marché. Endowus venait de lever 35 millions de dollars américains, s'attendant à ce que davantage de robots quittent le secteur.