NTUC의 바이오닉 로보 어드바이저 머니아울, 5년 만에 청산

싱가포르 대중 시장을 겨냥해 로보 포트폴리오와 인간 재무설계를 결합한 '바이오닉' 재무 어드바이저.

대중 시장의 싱가포르인들이 로보 플러스 인간 어드바이저로부터 유언장, 보험, 투자 등 포괄적이고 보조금이 지원되는 재무설계에 비용을 지불할 것이라는 기대.

NTUC Enterprise(60%)와 Providend(40%)가 출자한 초기 납입 자본 1,000만 싱가포르달러; 2023년까지 1,200만 싱가포르달러.

2018년 NTUC Enterprise가 사회적 기업으로 설립했으며, 자립이 가능해질 것으로 예상되었고 Providend의 DIYInsurance 사업을 흡수했다.

91,000명의 연락처 기반과 45,000개의 계좌에 도달했고, 23,000명이 네 가지 서비스 중 하나에 가입했다; Providend는 2022년 지분 40%를 매각했다; 사업 매각이나 파트너 확보 노력은 사회적 기업 모델 때문에 좌절되었다.

2023년 8월 31일 청산 발표; 투자 및 보험 사업은 iFast Financial로 이전; 직원 40명 중 7명이 이동하고 나머지는 정리해고되었다.

계좌 보유자 열 명 중 한 명만이 어떤 것에도 비용을 지불하려 했다 — 설계는 가치 있게 여겨졌지만 구매되지는 않았다.

사회적 기업형 가격 모델은 고객 확보, 기술, 급여를 받는 어드바이저를 충당할 여유를 남기지 않았다.

검토에 따르면 매각이나 파트너십을 통한 출구는 모델 자체에 의해 제약되었다.

경쟁 구도가 이를 입증한다: 유사한 사명을 가진 Endowus조차 1년에 2,670만 싱가포르달러의 손실을 입고 신규 자본이 필요했다.

'시장의 공백은 있었지만, 그 공백을 위한 시장은 없었다': 필요는 지불 의향과 같지 않으며, 특히 사명이 서비스 가격을 원가 이하로 책정할 때 그러하다.

2023년 8월 31일 기준, 고객은 10월 24일까지 머니아울 포털에서 거래하고 10월 25일부터 iFast로 이전한다; 포트폴리오 수수료와 DFA 트레일 수수료 없는 펀드 접근은 계속된다. 정리해고된 직원은 시장 관행에 부합하는 보상 패키지를 받는다. Endowus는 막 3,500만 미국달러를 조달했으며, 더 많은 로보 어드바이저가 업계에서 퇴출될 것으로 예상했다.