M-Pesaのモバイルマネーへの賭け：2007年の試験運用からアフリカ最大の決済プラットフォームへ

モバイルマネー：ケニアのSafaricomのネットワーク上に構築された、電話による預金・送金・決済。

銀行口座を持たないケニア人が、現金やバスの小包ではなく電話で送金するようになるという賭け——マイクロファイナンスの道具ではなく、大衆市場向けの事業として。

英国の国際開発省とVodafoneの資金提供を受けて開発され、Sagentiaが実行した（Safaricomニュースルーム）。

2007年、Safaricomは英国政府の資金とVodafoneとともに、Sagentiaが実行してM-Pesaを立ち上げた。最初の500人のテスト顧客はマイクロファイナンスのローン返済に使うはずだったが、代わりに互いに送金し始めた——そしてチームの「故郷へ送金」というUSPは、彼らを観察することから生まれた。CEOのMichael Josephは立ち上げ後、初年度の目標を30万人から100万人に引き上げた。チームは初年度に200万人の顧客を登録した（Safaricomニュースルーム）。

JackとSuriのNBERワーキングペーパー（2011年）は、世帯が貯蓄、送金、購入にM-Pesaをいかに迅速に採用したかを記録した。2023年度までにM-Pesaは210.3億件、35.86兆ケニアシリング相当の取引を処理した——これはケニアのGDPのほぼ3倍——で、金額は前年比21.4%増、件数は33.5%増だった。M-Pesaの収益は8.8%増の1,172億ケニアシリングとなり、グローバル決済は17%成長した（Safaricom年次報告書2023年、The Star）。

現在も稼働し拡大中：2023年度（2023年3月31日終了年度）時点で、M-PesaはSafaricom最大の収益源であり、アフリカをリードするモバイルマネープラットフォームであり、毎秒最大2,600件の取引を処理し、Safaricomがエチオピアで事業を展開する中でFulizaなどの信用商品を支えている。

それは新しい行動を発明するのではなく、既存の行動——故郷への送金——をデジタル化したものであり、試験運用の利用者自身がそれを示した。

経済性は実際の利用によって証明された：2023年度までに、プラットフォームは1年間でケニアのGDPのほぼ3倍を動かした。

それは銀行システムから排除された人々に届き、初年度に200万人の顧客を登録した。

Safaricomにはすでに流通網——携帯加入者とエージェントネットワーク——があり、決済ツールを大衆市場向けの公共インフラに変えることができた。

利用者が実際に何をするかに従う：M-Pesaの最初のテスト利用者はローン返済ツールをピアツーピア送金に変えた——Safaricomは「故郷へ送金」を中心に売り込みを再構築し、カテゴリーを生み出した。

The Starの2023年7月10日の報道とSafaricomの2023年度年次報告書によれば、M-PesaはSafaricom最大の収益源であり、アフリカをリードするモバイルマネープラットフォームである：年間210億件、35.9兆ケニアシリング相当の取引で、グローバル決済は17%成長し、Fulizaのような信用商品がその上に重ねられている。Safaricomはエチオピアで事業を展開しており、このサービスは個人間送金を超えて加盟店決済、融資、スーパーアプリへと拡大を続けている——終わった話ではなく、拡張され続ける生きた賭けである。